วิธีการที่ตรงและทางอ้อมของการวิเคราะห์กระแสเงินสด การบริหารจัดการกระแสเงินสด

การพัฒนาธุรกิจที่ประสบความสำเร็จต้องมีเจ้าของของ บริษัท และการจัดการของการจัดการเงินทุนที่มีประสิทธิภาพของ บริษัท ฯ เพื่อให้ผู้ที่สนใจที่จะประเมินว่าการดำเนินการที่เหมาะสมอาจจะเรียกวิธีการวิเคราะห์กระแสเงินสดไหลเวียนของซึ่งจะดำเนินการในองค์กร ที่เฉพาะเจาะจงของพวกเขาคืออะไร? ซึ่งวิธีการที่เหมาะสมสามารถนำมาประกอบกับที่พบมากที่สุด?

ทำไมความจำเป็นในการวิเคราะห์กระแสเงินสดได้หรือไม่

การจัดการกระแสเงินสดเป็นตัวชี้วัดทางการเงินที่สำคัญของกิจกรรม เพื่อที่จะจัดการกับพวกเขาได้อย่างมีประสิทธิภาพผู้จัดการจะต้องมีข้อมูลเกี่ยวกับขนาดของโครงสร้างและกิจกรรมทางเศรษฐกิจในกรอบของการที่ผลประกอบการของเงินทุน

หนึ่งในเครื่องมือที่สะดวกที่สุดและเป็นที่นิยมโดยที่คุณจะได้รับข้อมูลที่คล้ายกันคือการพิจารณาให้เป็นรูปแบบของรายงานการวิเคราะห์ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงวิธีการที่องค์กรกำลังจะย้ายกระแสเงินสด เอกสารฉบับนี้อาจจะมีประโยชน์สำหรับผู้บริหารนักลงทุนเจ้าหนี้และผู้มีส่วนได้ส่วนเสียอื่น ๆ ในความสำเร็จขององค์กรธุรกิจ

รายงานเกี่ยวกับการเคลื่อนไหวคืออะไร ของเงินทุน?

รายงานการวิเคราะห์กระแสเงินสดที่ช่วยให้คุณสามารถประเมิน:

• แล้วเนื่องจากสิ่งที่แหล่งที่มาจะเกิดขึ้นในเมืองหลวงขององค์กร;
• วิธีการที่ใช้จ่ายเงินของ บริษัท ;
• มันเป็นว่า บริษัท จะสามารถรักษาผลกำไรที่ต้องการของธุรกิจที่เพียงพอที่จะปฏิบัติตามภาระหน้าที่;
• ว่าค่าและกระแสเงินสดของโครงสร้างที่เหมาะสมจะขึ้นอยู่กับงานที่เกี่ยวข้องกับการพัฒนาธุรกิจ

รายงานการวิเคราะห์ที่สอดคล้องกันในการประเมินประสิทธิภาพของการจัดการธุรกิจที่เป็นทั้งการระบุจุดแข็งและจุดอ่อนของการบริหารจัดการและการผลิตโครงสร้างพื้นฐานของ บริษัท

แหล่งที่มาดูจะขึ้นอยู่กับเอกสารงบการเงินเช่นงบดุล งบการเงินของ กำไรและขาดทุน แต่สิทธิที่จะไม่มักจะเกี่ยวข้องกับนโยบายการบัญชีของรายงานการวิเคราะห์เกี่ยวกับกระแสเงินสดและเพราะผู้จัดการก็สามารถเก็บข้อมูลวัตถุประสงค์สะท้อนซึ่งจะดำเนินการโดยไม่ต้องถูกผูกติดอยู่กับลำดับความสำคัญที่เกิดขึ้นใหม่ในกระบวนการของนโยบายอาคาร

วิธีการวิเคราะห์การไหลของเงินทุน

ทางตรงทางอ้อมและค่าสัมประสิทธิ์ - มี 3 วิธีการขั้นพื้นฐานของเครื่องมือการวิเคราะห์ทางการเงินเพื่อสร้างรายงานซึ่งเราได้มีการพิจารณารายละเอียดของการข้างต้น มีจำนวนของคุณสมบัติที่พวกเขาใช้เป็น

เพื่อที่จะวาดขึ้นรายงานเกี่ยวกับการเคลื่อนไหวของเงินทุนผู้จัดการมักจะเปรียบเทียบ 2 วิธี - ตรงและทางอ้อม วิเคราะห์กระแสเงินสดวิธีการสองเลือกที่เป็นที่เหมาะสมสำหรับองค์กรโดยเฉพาะอย่างยิ่งอาจจะถูกเลือกขึ้นอยู่กับปัจจัยหลายอย่าง บางครั้ง - ครบครันด้วยวิธีการที่ค่าสัมประสิทธิ์

ต้องพิจารณาในรายละเอียดมากขึ้นรายละเอียดของแต่ละวิธีการที่

วิธีการโดยตรงของการวิเคราะห์ของเงินทุน: ข้อมูลทั่วไป

วิธีการที่ซึ่งเรียกว่าตรงถือว่าเป็นค่อนข้างซับซ้อนมากขึ้น ความจริงที่ว่ามันควรจะสะท้อนให้เห็นถึงการเคลื่อนไหวของข้อมูลเงินทุนที่เกี่ยวข้องกับกิจกรรมการดำเนินงานที่จะต้องเข้าถึงจำนวนมากของเอกสารทางบัญชี วิธีการที่ตรงของการวิเคราะห์กระแสเงินสดยังต้องมีการเปิดเผยข้อมูลในงบประเภทหลักของรายได้ทางการเงินสำหรับบัญชีของ บริษัท ฯ เช่นเดียวกับค่าใช้จ่ายที่เกิดขึ้นในกรอบของรูปแบบธุรกิจ

ข้อได้เปรียบหลักของวิธีการนี้มีดังนี้

• มันจะช่วยให้ผู้จัดการแสดงให้เห็นว่าเนื่องจากสิ่งที่แหล่งที่มาจะเกิดขึ้นโดยเงินทุนและวิธีการที่จะใช้จ่าย;
• มันจะช่วยให้คุณตรวจสอบการเงินของระดับองค์กรของความเพียงพอของเงิน บริษัท ในแง่ของการชำระเงินตามภาระผูกพันในปัจจุบัน
• วิธีการในคำถามที่มักจะถูกนำมาใช้ในความสัมพันธ์กับการตั้งค่าของรายได้และค่าใช้จ่ายซึ่งจะช่วยให้เพื่อให้การประเมินผลวัตถุประสงค์ของประสิทธิภาพ;
• จะช่วยให้คุณกำหนดความสัมพันธ์ของยอดขายและรายได้ในช่วงเวลาใดเวลาหนึ่ง

ทางเลือกที่จะใช้วิธีการโดยตรงจากการวิเคราะห์การไหลของเงินทุนที่จะใช้วิธีการทางอ้อม อะไรคือคุณสมบัติที่โดดเด่นที่สุดของตนหรือไม่

วิธีการทางอ้อมของการวิเคราะห์ของเงินทุน: ข้อมูลทั่วไป

วิธีการทางอ้อมของการวิเคราะห์กระแสเงินสดของ บริษัท ที่โดดเด่นด้วยความจริงที่ว่าเมื่อมันใช้เวลาเป็นกำไรบัญชีหรือขาดทุนองค์กรมีการปรับขึ้นอยู่กับรายได้ที่มีอยู่ให้กับผู้จัดการของข้อมูลเกี่ยวกับการทำธุรกรรมทางการเงินที่ไม่ใช่เช่นเดียวกับการเปลี่ยนแปลงที่เป็นลักษณะการหมุนเวียนของเงินทุน

วิธีถือว่าช่วยให้คุณ:

• จะติดตามวิธีการที่ผลของกิจกรรมทางเศรษฐกิจของ บริษัท ไปในทิศทางเดียวกันที่ส่งผลกระทบต่อผลการดำเนินงานในพื้นที่ของการผลิตอื่น
• เพื่อตรวจสอบความสัมพันธ์ระหว่างมาตรการของกำไรสุทธิและการปรับโครงสร้างเงินทุนหมุนเวียนของ บริษัท ฯ ภายในระยะเวลาที่กำหนด

ดังนั้นข้อดีและข้อเสียมีทั้งวิธีการที่ตรงและทางอ้อมของการวิเคราะห์กระแสเงินสด ทางเลือกของวิธีการขึ้นอยู่กับความพร้อมของข้อมูลที่จำเป็นสำหรับการตรวจสอบของโครงสร้างและการเคลื่อนไหวของเงินทุน ถ้ายกตัวอย่างเช่นข้อมูลเกี่ยวกับ การดำเนินงาน ที่มีอยู่แล้วตระหนักถึงวิธีการที่ตรงเป็นปัญหาในกรณีนี้จะมีการใช้วิธีการทางอ้อม แต่ถ้าคุณมีการเข้าถึงข้อมูลที่จำเป็นในการจัดลำดับความสำคัญที่จะสามารถจะค่อนข้างวิธีแรก ซึ่งวิธีการนี้เป็นที่ดีที่สุดอาจกำหนดผู้จัดการมีอำนาจคำนึงถึงปัญหาการบริหารในปัจจุบันความต้องการของนักลงทุนและคำแนะนำจากผู้เชี่ยวชาญ

ตอนนี้เราศึกษาในลักษณะที่วิธีตรงและทางอ้อมของการวิเคราะห์กระแสเงินสดที่จะนำไปใช้ในทางปฏิบัติ

วิธีการโดยตรงจากการวิเคราะห์การไหลของเงินทุน: การประยุกต์ใช้ในการปฏิบัติ

ส่วนใหญ่มักจะใช้ประโยชน์ของวิธีการนี้จะดำเนินการโดยใช้ข้อมูลที่บันทึกไว้โดยงบดุลของ บริษัท ฯ เช่นเดียวกับในกำไรขาดทุนบัญชี ในกรณีนี้การเปิดใช้งานของโครงการกระจายอยู่ในที่จะพิจารณาปัจจัยต่างๆเช่น:

• ยอดขายสุทธิ;
• การเปลี่ยนแปลงของบัญชีลูกหนี้และเจ้าหนี้;
• จ่ายล่วงหน้าให้แก่ผู้รับเหมา
• การชำระเงินค่าสินค้าและบริการโดยลูกค้า;
• ราคาต้นทุนของสินค้าและบริการที่ขายหรือผลิต;
• การเปลี่ยนแปลงของสินค้าคงคลัง
• การเปลี่ยนแปลงในตัวชี้วัดพัฒนาการค่าใช้จ่ายล่วงหน้า;
• การผลิตหลักและ การบริหารต้นทุน ;
• การเปลี่ยนแปลงของภาระผูกพันของ บริษัท ;
• ค่าใช้จ่ายที่เกี่ยวข้องกับการให้บริการการชำระเงินการชำระเงินของเงินเดือนให้กับพนักงานการโอนดอกเบี้ยเงินให้กู้ยืม;
• พลวัตสำรอง destined สำหรับการชำระเงิน;
• มูลค่าของรายได้ที่มิใช่ปฏิบัติการ
• การเปลี่ยนแปลงของหนี้และความก้าวหน้าในกรอบของการชำระเงินภาษี;
• จำนวนเงินที่แท้จริงของการถ่ายโอนงบประมาณ;
• อัตราการไหลของเงินทุนจากการดำเนินงาน

รางวัลวงจรซึ่งในการวิเคราะห์กระแสเงินสดทางการเงินช่วยให้ประมาณการน่าเชื่อถือพอของประสิทธิภาพการบริหารจัดการเงินทุน แต่มันก็มีข้อเสียเปรียบ: มันจริงไม่ได้เปิดเผยว่าผลการดำเนินงานอาจขึ้นอยู่กับขนาดของเงินทุนหมุนเวียนของ บริษัท ฯ

ในทางปฏิบัติการวิเคราะห์ของกระแสเงินสดของวิธีการที่ตรงอาจจะโดยเฉพาะอย่างยิ่งในความต้องการของ บริษัท ที่จัดการอย่างใดอย่างหนึ่งหรือทรัพย์สินอื่น ๆ บนพื้นฐานของการจัดการการดำเนินงาน แนวทางการพิจารณาในกรณีนี้จะเป็นประโยชน์ในแง่ของการควบคุมมากกว่าหรือไม่จำนวนเงินทุนของ บริษัท ที่จะปฏิบัติตามภาระผูกพันเพียงพอที่ได้รับในปริมาณที่ จำกัด ของเงินและทรัพย์สินที่อยู่ในกรรมสิทธิ์ของ บริษัท ฯ

นอกจากนี้คุณยังสามารถทราบว่าวิธีการที่ตรงในการประเมินระดับของสภาพคล่องของสินทรัพย์ของ บริษัท ตามที่มันหมายถึงการเปิดเผยข้อมูลของ โครงสร้างเงินทุน ในบัญชีต่างๆให้โอกาสที่จะวิเคราะห์สิ่งที่เป็นความต้องการของ บริษัท ฯ สำหรับเงินทุนภายนอก - กู้ยืมเงินหรือการลงทุนเช่นเดียวกับการตรวจสอบความสามารถของ บริษัท ที่จะชดใช้การลงทุนหรือการชำระคืนเงินกู้ยืม ขึ้นอยู่กับทรัพยากรที่มีอยู่และการเปลี่ยนแปลงของตัวชี้วัดทางการเงิน

วิธีการทางอ้อมของการวิเคราะห์ทุน: การประยุกต์ใช้ในการปฏิบัติ

วิธีการทางอ้อมของการคำนวณและการวิเคราะห์การจัดการกระแสเงินสดที่เกี่ยวข้องกับการดำเนินงานของการดำเนินการในขั้นตอนต่อไปนี้

ครั้งแรกการเงินของ บริษัท ที่กำหนดจำนวนของกำไรสุทธิ มันจะใช้ข้อมูลจากบัญชีและภาษีที่รายงาน

ประการที่สองตัวเลขกำไรจะมีการเพิ่มค่าใช้จ่ายที่ไม่มีความสัมพันธ์โดยตรงกับการเคลื่อนไหวของเงินทุน - เช่นมันสามารถตัดค่าเสื่อมราคา

ประการที่สามจะนำมาปรับเปลี่ยนการบัญชีสำหรับสินทรัพย์หมุนเวียนและหนี้สินหมุนเวียนของ บริษัท

วิธีการทางอ้อมเพื่อให้ช่วยให้เราสามารถติดตามวิธีการที่องค์กรจะเปลี่ยนเป็นเงินทุนของกองทุนบางอย่างและสินทรัพย์ วิธีการนี้ - ง่ายในการเปรียบเทียบกับตรงและสามารถรับรู้ในด้านการดำเนินงานอื่น ๆ

วิธีการหาค่าสัมประสิทธิ์

เราได้กล่าวถึงวิธีการวิเคราะห์กระแสเงินสด - ตรงและทางอ้อมมักจะตบท้ายด้วยวิธีการอื่นค่าสัมประสิทธิ์ ความจำเพาะของมันคืออะไร? วิธีสัมประสิทธิ์สำหรับการศึกษาโครงสร้างและการเคลื่อนไหวของเงินทุนขององค์กรที่ช่วยให้คุณ:

• การศึกษาระดับปริญญาของการเบี่ยงเบนที่เกี่ยวกับการวางแผนกระแสการเงินและประสิทธิภาพการทำงานที่ดีที่สุด;
• วิเคราะห์ประสิทธิภาพของการลงทุนในการผลิต;
• ประเมินคุณภาพขององค์กรการจัดการทางการเงิน

วิธีการในคำถามซึ่งจะขึ้นอย่างเห็นได้ชัดที่ชื่อของมันแสดงให้เห็นการมีส่วนร่วมในการที่จะวิเคราะห์งบกระแสเงินสดของจำนวนของปัจจัย ที่ของพวกเขาสามารถเรียกได้ว่าเป็นที่นิยมมากที่สุด?

มันอาจจะเป็นปัจจัย

• เพียงพอของเงินกองทุนสุทธิ;
• ประสิทธิภาพของกระแสการเงิน;
• การลงทุนใหม่

ปัจจัยแรกเพื่อตรวจสอบว่าองค์กรของเงินทุนเพิ่มเติมเพื่อตอบสนองความผูกพันทางการเงินในปัจจุบันมีความจำเป็น ที่สองหมายถึงตัวชี้วัด generalizing และเพื่อประเมินขอบเขตที่การเปลี่ยนแปลงของการพัฒนาที่มั่นคงของเงินทุนใน บริษัท และวิธีการที่เกี่ยวข้องกับการไหลออกของเงินลงทุน ในทางกลับกันการใช้ปัจจัยที่สามอาจนำไปสู่การระบุปัจจัยที่มีผลต่อการเปลี่ยนแปลงของการก่อตัวของสินทรัพย์ไม่หมุนเวียนของ บริษัท ใหม่ที่สะท้อนให้เห็นถึงเป็นกฎเพียงการลงทุนเดียวกันใน บริษัท

การประยุกต์ใช้ผลของการวิเคราะห์ของการเคลื่อนไหวของเงินทุนที่

ดังนั้นเราจึงมองไปที่วิธีการที่พบมากที่สุดสำหรับการวิเคราะห์งบกระแสเงินสดในองค์กร มันจะเป็นประโยชน์นอกจากนี้ยังมีการตรวจสอบวิธีการที่ผลของการวิเคราะห์นี้สามารถใช้ในทางปฏิบัติ

ทางตรงทางอ้อมการวิเคราะห์ค่าสัมประสิทธิ์วิธีกระแสเงินสดที่ช่วยให้การจัดการของ บริษัท และบุคคลที่สนใจอื่น ๆ ครั้งแรกของทุกคนได้รับความคิดของสิ่งที่ทำธุรกรรมทางการเงินโดยเฉพาะการดำเนินการใน บริษัท ในช่วงระยะเวลาที่รายงานและในสิ่งที่แง่ปริมาณ ข้อมูลนี้สามารถใช้ในการประเมินประสิทธิภาพการบริหารจัดการเงินทุนเพื่อเพิ่มประสิทธิภาพรูปแบบธุรกิจของ บริษัท ฯ ข้อมูลวันที่ในการเปลี่ยนแปลงของกระแสเงินสดของ บริษัท ที่อาจจะเป็นประโยชน์ให้กับนักลงทุนผู้มีอำนาจตัดสินใจในการลงทุนใน บริษัท ที่เจ้าหนี้คู่

ข้อมูลที่น่าเชื่อถือเกี่ยวกับการเคลื่อนไหวของเงินทุนใน บริษัท อนุญาตให้มีการจัดระเบียบจัดการที่มีประสิทธิภาพ ขอให้เราศึกษาด้านนี้ในรายละเอียดเพิ่มเติม

การเปลี่ยนแปลงของเงินทุนเป็นปัจจัยของการเพิ่มประสิทธิภาพการจัดการทางการเงินของ บริษัท

เราศึกษาวิธีการขั้นพื้นฐานของการวิเคราะห์กระแสเงินสดช่วยให้การจัดการที่จะต้องพิจารณาครั้งแรกของทุกสิ่งที่โครงสร้างของเงินทุนของ บริษัท ที่เป็นตัวแทนในระดับต่างๆ เป็นผลให้มีข้อมูลการกำจัดของพวกเขาที่สามารถใช้ในการตรวจหาข้อบกพร่องในส่วนของการจัดการทางการเงินของ บริษัท ฯ

ยกตัวอย่างเช่นการวิเคราะห์กระแสเงินสดโดยตรงวิธีทางอ้อมหรือค่าสัมประสิทธิ์สามารถแสดงให้เห็นว่าการจัดหาเงินทุนที่มากเกินไปของกิจกรรมของ บริษัท ไม่ได้อุปาทานการเจริญเติบโตอย่างมากในการทำกำไรขณะที่การลงทุนเงินทุนในรูปทรงกลมของการผลิตสามารถในการเปิดอย่างมีนัยสำคัญช่วยกระตุ้นการเติบโตของรายได้อื่น หากการวิเคราะห์ที่เกี่ยวข้องจะดำเนินการในการกำหนดทิศทางในการที่จะลงทุนมีการใช้งานโดยเฉพาะอย่างยิ่งจะเป็นปัญหา

การศึกษาการเปลี่ยนแปลงของผลประกอบการของ บริษัท ของเราของเงินทุนโดยใช้เทคนิคที่กล่าวสามารถช่วยให้การบริหารจัดการเพื่อตรวจสอบสิ่งกองทุนเข้าใจได้อย่างมีประสิทธิภาพมากที่สุดในสิ่งที่เป็นส่วนหนึ่งของ บริษัท ดังนั้นการวิเคราะห์อาจจะแสดงให้เห็นว่าจำนวนเงินเดียวกันของเงินลงทุนในขอบภายในเดียวข้างต้นโครงสร้างขณะที่อื่น ๆ - ด้านล่าง หากการศึกษาที่เกี่ยวข้องได้ดำเนินการตรวจสอบแล้วส่วนที่มีประสิทธิภาพมากที่สุดของ บริษัท อาจเป็นเรื่องยากโดยเฉพาะอย่างยิ่งถ้าเราจะพูดคุยเกี่ยวกับธุรกิจขนาดใหญ่

การจัดการเงิน - องค์ประกอบที่สำคัญที่สุดของการพัฒนาธุรกิจ เพียงวิธีการที่สมบูรณ์แบบเป็นระบบในการที่จะดำเนินการเช่นเดียวกับวิธีการที่เชื่อถือมีวิธีการในการประเมินผลกระทบอย่างมากส่งผลกระทบต่อศักยภาพในการแข่งขันของ บริษัท ฯ สององค์กรที่ทำงานในกลุ่มเดียวกันและมีมูลค่าเดียวกันอาจแสดงอัตรากำไรขั้นต้นที่แตกต่างกันที่อาจจะเกิดจากการจัดการที่มีประสิทธิภาพมากขึ้นของเงินทุนในการใด ๆ ของ บริษัท ท่ามกลางเงื่อนไขที่สำคัญที่สุดสำหรับการสร้างของ - ความสามารถในการบริหารจัดการในการตรวจสอบความน่าเชื่อถือในการวัดและเพิ่มประสิทธิภาพของระบบที่สอดคล้องกัน

นี้อาจจะเกี่ยวข้องกับเราศึกษาวิธีการ ดังนั้นวิธีการที่ตรงและทางอ้อมของการวิเคราะห์กระแสเงินสดครบครันด้วยค่าสัมประสิทธิ์ในกรณีที่จำเป็นต้องมีเครื่องมือที่ทันสมัยและสามารถเข้าถึงการศึกษาโครงสร้างเงินทุนในองค์กร, การจัดการ, การประเมินคุณภาพของกระแสการเงินและการลงทุนในการผลิต การเลือกวิธีการขึ้นอยู่กับความพร้อมของข้อมูลที่จำเป็นที่งานการจัดการปัจจุบันที่เกี่ยวข้องกับการประเมินผลของประสิทธิภาพการบริหารจัดการเงินทุนความปรารถนาของเจ้าของนักลงทุนหรือคำแนะนำจากผู้เชี่ยวชาญ